레이23 [포니버스 #37] 레이_22년 3월 수출입데이터 업데이트 RISK 1. 21년 3Q 3D 구강스캐너 및 중국 진출 대비한 인력 채용으로 영업이익이 예상치 하회 2. 21년 4Q 중국의 코로나19 방역 강화로 매출이 20년대비 37.6% 하락한 51억원 시현했고, 방역사업 철수에 따른 재고손실 처리로 120억원의 일회성 비용 발생으로 매출총이익 급감 GOOD 1. 세계 치과용 X-ray 시장은 20년 5억3656만달러 -> 21년 10억2000만달러 -> 28년 33억5000만달러로 CAGR 18.6% 성장 전망 2. 21년 2월 구강스캐너 업체 DDS 인수하여 22년 4월에 제품 출시 예정이며, 이익률이 30~40%로 높아 매출 및 수익성 성장 예상 3. 21년 12월 중국국제금융공사(CICC)와 285억원 출자하여 53.7% 지분의 Ray China 설립, .. 2022. 4. 22. [포니버스 #20] 바텍_21년 4Q 잠정실적 업데이트 RISK 1. 해외 매출 비중이 높아 코로나 19 영향으로 20년 실적 감소 GOOD 1. 치과용 엑스레이 장비에서 글로벌 1~2위를 차지하는 선두기업으로 시장의 빠른 성장 수혜 가능 2. 21년 하반기 내 미국, 중국 시장에 신제품 출시하여 ASP 상승을 통해 수익성 개선 예상 3. 중국 시장에서 2D 엑스레이는 1위, 3D 엑스레이는 2위이며, 성장하는 3D 엑스레이에서 1위와 격차 감소 중 4. 22년 3월 Green 스마트 제조 인증, 5월 Green 16 제조 인증, 3D 장비 제조 시설 200억원~250억원 CAPEX 투자를 통해 중국 시장 강화 전망 PRICE 1. POR > PSR, PBR이 주가 잘 설명하는 듯 2. 디지털 덴탈 분야는 경쟁사보다 부진하여 성장성 의심받아 멀티플 절반 수준.. 2022. 3. 11. [포니버스 #18] 레이_21년 4Q 잠정실적 업데이트 RISK 1. 21년 3Q 3D 구강스캐너 및 중국 진출 대비한 인력 채용으로 영업이익이 예상치 하회 2. 21년 4Q 중국의 코로나19 방역 강화로 매출이 20년대비 37.6% 하락한 51억원 시현했고, 방역사업 철수에 따른 재고손실 처리로 120억원의 일회성 비용 발생으로 영업이익 급감 GOOD 1. 세계 치과용 x-ray 시장은 20년 5억3656만달러 -> 21년 10억2000만달러 -> 28년 33억5000만달러로 CAGR 18.6% 성장 2. 21년 2월 구강스캐너 업체 인수하여 4분기에 제품 출시 예정이며, 이익률이 30~40%로 높아 매출 및 수익성 성장 예상 -> 22년 상반기로 지연 3. 투명교정 브랜드를 6월 출시하여 21년 100개 병원과 계약 예정으로, 국내 시장이 100억원으로 .. 2022. 3. 8. 이전 1 2 3 다음 반응형
